ما الذي يوضحه التحليل الفني؟
يدرس التحليل الفني حركة السعر وحجم التداول لتنظيم القرارات. لا يحدد القيمة الجوهرية للشركة ولا يتنبأ بالمستقبل بصورة مؤكدة. استخدم الرسم لتحديد شروط الدخول، ومستوى بطلان الفكرة، والخسارة التي تستطيع تحملها قبل تنفيذ الصفقة.
الشموع والإطار الزمني
تلخص الشمعة سعر الافتتاح وأعلى سعر وأدنى سعر والإغلاق خلال فترة محددة. قد يرتفع السهم على الرسم الأسبوعي بينما يصحح على الرسم اليومي. اختر إطارًا يناسب مدة الاحتفاظ، ولا تغيّره لمجرد تبرير صفقة خاسرة.
الاتجاه والدعم والمقاومة
تشير القمم والقيعان الصاعدة إلى اتجاه صاعد، والهابطة إلى اتجاه هابط. في التماسك يتحرك السعر ضمن نطاق. الدعم والمقاومة منطقتان ظهرت عندهما استجابة سابقة، وليستا حاجزين مضمونين. حدد مسبقًا ما تفعله إذا تجاوز السعر المستوى.
حجم التداول والسيولة
قد تدل الحركة المصحوبة بحجم مرتفع على مشاركة أوسع، لكنها لا تضمن استمرار الاتجاه. قارن الحجم بتاريخ السهم وانتبه إلى إعلانات النتائج. قد تجعل السيولة المنخفضة وفروق الأسعار الواسعة تنفيذ الصفقة مكلفًا.
المؤشرات أدوات تلخيص
يخفف المتوسط المتحرك تقلبات السعر، ويعطي المتوسط الأسي وزنًا أكبر للأسعار الحديثة. يقيس RSI الزخم، ويقيس ATR التقلب. لا تعني قراءة التشبع الشرائي ضرورة البيع. عدة مؤشرات مشتقة من السعر نفسه لا تمثل أدلة مستقلة.
من القراءة إلى خطة قابلة للاختبار
ابدأ باتجاه السوق، ثم اختر سهمًا سائلًا وحدد منطقة الدخول والإبطال. احسب حجم المركز وفق المخاطرة المسموحة، وسجّل القرار والنتيجة. اختبر القواعد على عينة واسعة مع احتساب الرسوم والانزلاق السعري.
تابع القراءة
أدلة تداول الأسهم · إدارة المخاطر وتحديد حجم المركز · كيف تبني نظام تداول · معجم مصطلحات تداول الأسهم
توسّع مع الطبعة العربية
يشرح كتاب Trade Stocks Like A.I. هذه المفاهيم من خلال أمثلة ورسوم وقواعد تداول عملية.
اطّلع على الكتاب بالعربية